До помешкання Елени приходять подруги, вони з радісним хвилюванням вітають дівчину з майбутнім весіллям з Родріго.

Але Елена занепокоєна - вона не бажає цього шлюбу, її серце належить Малькольму. У цей же час в Уберто, зачарованого Еленою, виникають ревнощі. Зрозумівши зі слів Елени, що вона не може відповісти на його почуття, він вирішує повернутися до своїх мисливців. Подруга Елени Альбіна перевозить його на човні на інший бік озера.          

Коли всі залишили Елену на самоті, з'являється Малкольм. Він розповідає їй про свої сподівання, але їхню зустріч перериває прихід Дугласа з одним із воїнів – Серано. Малкольм змушений сховатися, щоб уникнути з ними зустрічі. Та він відійшов недалеко і тому почув, як Дуглас переконує дочку вийти заміж за Родріго. Він також чує, як Елена намагається виправдатися, щоб виграти час, і як її обурений батько гнівається. Тоді Малкольм виходить зі своєї схованки та заспокоює Елену. Їхнім дуетом завершується сцена.

Бунтівники зібралися навколо свого лідера Родріго і приготувалися до бою.

Елена, котра опинилася між Малкольмом, Родріго і своїм батьком Дугласом, збентежена. Малкольм розуміє, що Родріго має намір боротися за кохання Елени; Дуглас також пересвідчується, що його дочка кохає Малкольма, а не Родріго. Але поки що учасники цього конфлікту об’єднані у боротьбі із загальним ворогом, і ця обставина запобігає протистоянню між суперниками. Тим більше, що військо короля наближається, і особисті рахунки повинні відійти на другий план. Коли барди заспівують войовничі пісні, що надихають бійців, в небі несподівано яскраво спалахує метеор. Кожен розцінює це як добрий знак для себе.

Дія друга.

Король, котрий все ще видає себе за Уберто, вертається до озера, щоб побачити Елену та освідчитись їй у своєму коханні. Але Елена відмовляє йому, кажучи, що її серце належить іншому. Уберто дає їй перстень, як прощальний подарунок. Якщо вона коли-небудь опиниться в небезпеці, з цим перстнем допомога короля їй забезпечена! Пригнічений і засмучений Уберто залишає Елену. Раптово з'являється Родріго, одразу впізнаючи в Уберто свого ворога – короля і викликає його на двобій. Конфлікт закінчується тим, що в поєдинку, Уберто вбиває Родріго.

Несподівано загони короля захопили територію бунтівників. Малкольм повертається до Елени, щоби захистити її від королівських солдатів. Але він її не знаходить. Вбігає Серано з новинами, що бунтівники розбиті, а Дуглас здався у полон. Він вчинив це добровільно, щоби зменшити гнів короля і врятувати свою дочку. Малкольм дізнається від Серано, що Елена також пішла до короля.

Як символ поразки звучить пісня розбитих бунтівників, що оплакують смерть свого лідера Родріго, загиблого у поєдинку.

Коли Елена з’являється у королівському замку, вона чує спів Уберто про його любов до неї. Вона бачить Уберто і просить, щоб він привів її до короля. Нарешті Уберто зізнається, що він і є король Джакомо і ворог її батька. Елена показує йому перстень, який він їй дав як запоруку своєї допомоги. Дотримуючись свого слова, Джакомо прощає Дугласа і його сподвижників.

Малкольм - єдиний, кого він виключає зі свого загального прощення. Всі бояться, що Малкольма буде покарано, але король дарує Малкольму коштовний ланцюг і благословляє шлюб з Еленою. Радісно вітають усі присутні закоханих.